學(xué)習(xí)與借鑒 第一期

編者按
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獨(dú)董倘若免罰須要盡職盡責(zé)

江磊

        近日，中國證監(jiān)會對南京中北隱瞞巨額借款的違法信息披露行為進(jìn)行通報并實施了重罰: 南京中北被處以30 萬元的罰款,時任公司董事長、副董事長及總經(jīng)理、副總經(jīng)理兼總會計師及三名董事被分別處以警告、罰款、市場禁入等相應(yīng)處罰。但例外的是，該公司三名獨(dú)立董 事雖也在兩份年報中簽字，卻在此次事件中免于處罰。

        證監(jiān)會對南京中北的三名獨(dú)立董事之所以網(wǎng)開一面，免于處罰，是在經(jīng)過聽證程序和反復(fù)調(diào)查研究基礎(chǔ)上做出決的。      

        首先，三名獨(dú)立董事在任職其間能夠主動行使知情權(quán)、參與權(quán)和監(jiān)督權(quán)，履行了應(yīng)盡的職責(zé)，對公司治理起到了督促作用。

        能 否積極主動地行使獨(dú)立董事的法定權(quán)力和履行應(yīng)盡的義務(wù)，是監(jiān)管部門發(fā)現(xiàn)上市公司發(fā)生重大違法案件而追究獨(dú)立董事責(zé)任的一個基本依據(jù)或是否進(jìn)行處罰的一個重 要標(biāo)準(zhǔn)。監(jiān)管部門的調(diào)查表明，南京中北的三名獨(dú)立董事在任職期間，不僅十分重視參加董事會議，而且在會議上能夠認(rèn)真審查議案，積極發(fā)言，敢于公開亮出自己 的觀點(diǎn)，曾否決管理層的投資決策，確實履行了法定的職責(zé)和應(yīng)盡的義務(wù)，對公司治理和規(guī)范運(yùn)作，真正起到了督促作用。相反，如果三名獨(dú)立董事反其道而行之， 對于公司的重大經(jīng)營投資決策及公司和全體股東面臨的可能會造成的重大損害，放棄法定的權(quán)力職責(zé)和應(yīng)盡的義務(wù)，不去主動關(guān)心和積極介入公司的重大決策，或屈 從管理層的壓力，或屈從利益集團(tuán)的誘惑，不管不問，聽之任之，人云亦云，總是抱著多一事不如少一事的消極態(tài)勢，如此下去，必定會淪落為“花瓶”，而公司一 旦被揭示有重大違法違規(guī)案件，其依法受到監(jiān)管部門的責(zé)罰也就勢所必然。

        其次，三名獨(dú)立董事在發(fā)現(xiàn)南京中北巨額資金問題后，立即責(zé)成董事會質(zhì)詢管理層，督促董事會聘請專業(yè)機(jī)構(gòu)進(jìn)行。

        審計核查，堅持弄清事實真相，對公司實施了必要和有效的監(jiān)督。

        董事會由股東會或股東大會選舉產(chǎn)生，并對股東會或股東大會負(fù)責(zé)。董事會作為股東會或股東大會決議的執(zhí)行機(jī)構(gòu)，并負(fù)責(zé)公司的日常經(jīng)營決策和經(jīng)營管理。南京中 北的三名獨(dú)立董事在發(fā)現(xiàn)巨額資金問題后，不等不靠，依法辦事，立即督促董事會采取有效措施，制止公司管理層虛假信披行為，目的是直接、明確的，態(tài)度是堅 決、積極的，行動是果斷和有效的，督促董事會在第一時間里查明事實真相，采取措施有效制止管理層損害公司和全體股東合法利益的不當(dāng)行為。董事會里的三名獨(dú) 立董事用自己的行動表明他們認(rèn)真履行了法定的職責(zé)和應(yīng)盡的義務(wù)，公允而論，他們做到了盡責(zé)同時也就應(yīng)該免責(zé)；而董事會里其余那些或是涉嫌參與損害公司和全 體股東合法利益行為的董事，或是未能認(rèn)真履行法定職責(zé)和應(yīng)盡義務(wù)的董事，之所以會受到監(jiān)管部門的依法查處，實為咎由自取。
        第三，三名獨(dú)立董事對于南京中北自查中發(fā)現(xiàn)的巨額資金問題立即向全體股東公開通告，同時向監(jiān)管部門舉報，并督促公司采取有效舉措追回資金和進(jìn)行內(nèi)部整改。

        獨(dú) 立董事肩負(fù)著公司和全體股東合法權(quán)益“看護(hù)者”的法定義務(wù)和責(zé)任。如果說公司的管理者應(yīng)當(dāng)盡到普通理性人的義務(wù)，那么獨(dú)立董事就應(yīng)當(dāng)盡到更高層次的義務(wù)， 要像看護(hù)自己的口袋一樣，把公司和全體股東的合法利益作為首要目標(biāo)看緊看牢。獨(dú)立董事一旦發(fā)現(xiàn)可能會危害公司和全體股東合法權(quán)益的重大問題，就必須按照法 定權(quán)限，履行自己的職責(zé)和應(yīng)盡的義務(wù)，立即向全體股東公開通告，同時向監(jiān)管部門舉報，并督促公司采取有效舉措進(jìn)行內(nèi)部整改。我國法規(guī)所謂設(shè)置獨(dú)立董事的宗 旨和體現(xiàn)獨(dú)立董事的價值也在于此。正是三名獨(dú)立董事的上述有效舉措，方引起全體股東和監(jiān)管部門的高度重視，從而督促董事會立即采取措施，防范和化解公司風(fēng) 險，切實維護(hù)公司和全體股東的合法權(quán)益。

        南京中北三名獨(dú)立董事盡職盡責(zé)從而免罰的案例表明，在查處涉嫌參與損害上市公司和全體股東合法利益行為的案件時，獨(dú)立董事倘若免于監(jiān)管部門的處罰，就必須 不辱使命，履行法定的職責(zé)和應(yīng)盡的義務(wù)，對公司治理確實起到督促和提升的作用。當(dāng)前，強(qiáng)化獨(dú)立董事按照法定權(quán)限履行職責(zé)和應(yīng)盡的義務(wù)，是加強(qiáng)公司內(nèi)控機(jī) 制，防范和化解各類風(fēng)險，推進(jìn)現(xiàn)代公司法人治理結(jié)構(gòu)的一項重要內(nèi)容。南京中北三名獨(dú)立董事的所作所為和監(jiān)管部門的依法處置，對于那些至今尚未擺脫“花瓶” 處境而又決心提升自己作用的上市公司的獨(dú)立董事們，應(yīng)該說，不無啟迪。